Глобальная горно - обогатительная промышленность демонстрирует тенденцию к ускорению изменений под влиянием политики, технологических прорывов и рыночного спроса. Рынок традиционного цианида натрия продолжает сокращаться, а экологически чистые препараты ускоряют замену, чему способствуют как политические дивиденды, так и оптимизация затрат. В то же время спрос в новых золотодобывающих зонах, таких как ЦентральнаяАзия и Западная Африка, централизованно высвобождается, а головные предприятия ускоряют глобальную планировку. Эта информация дает вам представление о последних ключевых событиях и тенденциях.

Политика и регулирование: глобальный зеленый порог продолжает расти

1.1 ЕС намерен включить цианид в список разрешенных веществ

В начале марта Европейское химическое агентство (ECHA) опубликовало объявление о том, что цианид натрия будет включен в Приложение XIV (Список разрешенных веществ) к Регламенту REACH. После его принятия предприятия по переработке золота в ЕС, использующие цианид, будут подвергаться строгим процедурам лицензирования, и несанкционированные предприятия не смогут получать золото из - за пределов ЕС, произведенное с использованием цианида.

Влияние промышленности:: Крупные мировые центры по переработке золота (Швейцария, Великобритания) ускорят отбор поставщиков вверх по течению, требуя от них подтверждения производства без циана или с низким содержанием циана. Это приведет непосредственно к выбору обогатительных агентов в основных районах добычи золота, таких как ЮжнаяАмерика и Африка.

1.2 « Показатели оценки строительства зеленых шахт» в Китае

12 марта Министерство природных ресурсов выпустило « Показатели оценки строительства зеленых шахт на государственном уровне (издание 2025 года) » в пересмотренном примечании, добавив « коэффициент замещения токсичного и вредного сырья в процессе обогащения » в качестве основного экзаменационного пункта. Требования к замещению цианида в новых золотых шахтах должны быть не менее 30%, а к 2028 году стремиться достичь более 50%.

Реакция рынка:: Несколько новых проектов по добыче золота в Синьцзяне, Внутренней Монголии, Ганьсу и других местах сделали программу экологически чистого обогащения приоритетным вариантом на стадии исследований, и спрос на сульфаты тиосульфана и экологически чистые композиты значительно увеличился.

1.3 Три страны Западной Африки совместно содействуют сокращению цианида

18 марта министры горнодобывающей промышленности Ганы, Мали и Буркина - Фасо подписали в Аккре соглашение, в котором обязались сократить использование цианида в шахтах на 35% к 2030 году и создать региональный механизм взаимного признания сертификации экологически чистых обогатительных веществ. Западная Африка является важным золотодобывающим регионом в мире, что высвободит десятки тысяч тонн альтернативных потребностей в экологически чистых лекарствах.

1.4 Индонезия вводит запрет на новые проекты по цианированию

22 марта Министерство энергетики и горнорудной промышленности Индонезии издало министерский указ № 15, запрещающий с 1 января 2026 года новые проекты по добыче золота с использованием цианирования, а утвержденные проекты должны быть завершены к 2028 году. Индонезия является четвертым по величине производителем золота в мире, и этот шаг повлияет на местные инвестиционные планы ряда международных горнодобывающих компаний.

II. Технологический прорыв: ключевые достижения по нескольким технологическим маршрутам

2.1 Затраты на глицин впервые приблизились к цианированию

Австралийская компания GreenGold опубликовала последние данные 15 марта, и ее технология извлечения глициновой кислоты постоянно оптимизирована, стоимость тонны минеральных препаратов снизилась до 2,6 доллара США, а разрыв с методом цианирования (около 2,4 доллара США) сократился до 0,2 доллара США. Это первый существенный прорыв в стоимости технологии с момента ее разработки.

Технические детали：

• хеджирование прибыли за счет вторичной переработки меди, снижение реальной чистой стоимости еще на 0,4 долл. США

• Коэффициент выщелачивания стабилизировался на уровне 88 - 91%, что соответствует цианированию

• Хвосты могут быть засыпаны напрямую без специальной герметизации

Отраслевая оценкаЭто означает, что технология извлечения глициновой кислоты стала коммерчески конкурентоспособной и, как ожидается, будет быстро продвигаться в экологически чувствительных районах, высокомедных рудниках и других сценариях в течение следующих 3 - 5 лет.

2.2 Новый прорыв в технологии стабилизации сульфатов

17 марта канадская компания CyPlus выпустила стабилизатор сульфата тиосульфата четвертого поколения, который увеличивает период полураспада препарата в циркулирующем растворе с 72 до 280 часов и снижает летучесть аммиака на 80%.

Результаты применения:: В промышленном применении на высокомедийном золотом руднике в Чили (Cu 2,3%) потребление фармацевтического агента за единицу сократилось с 2,8 кг / т до 1,5 кг / т, коэффициент выщелачивания золота оставался на уровне более 91%, а годовая экономия на лекарствах превышала 4 млн. долл. США.

2.3 Переход технологий биохимической связи на подготовительный этап индустриализации

Технология "термофильная предварительная обработка + выщелачивание мочевины", разработанная Институтом Минтека в Южной Африке в сотрудничестве с англо - американскими ресурсами, была опробована на одном из золотых приисков с высоким содержанием мышьяка в Гане. Данные показывают:

• Общий коэффициент рекуперации: 85,6% (53% методом первоначального цианирования)

• Время обработки: 7 дней предварительной обработки + 6 часов выщелачивания

• Коэффициент стабилизации мышьяка: 99,6%, хвосты соответствуют экологическим стандартам

Коммерческое планированиеВ 2026 году планируется запустить первый демонстрационный промышленный завод с проектным объемом обработки 1 млн тонн в год.

2.4 Китайская команда разработала специальный ингибитор мышьякового золота

« Селективные ингибиторы мышьякового минерала», совместно разработанные Чжуннаньским университетом и Шаньдунским золотом, прошли лабораторную проверку. Для сульфидов с высоким содержанием мышьяка (As 3 - 8%) препарат может подавлять мышьяк в хвостохранилищах на этапе флотации, в результате чего содержание мышьяка в концентратах золота снижается с 2,5% до менее 0,3%, создавая условия для последующего экологически чистого выщелачивания.

Перспективы применения: Запасы золота с высоким содержанием мышьяка в Китае составляют около 2000 тонн, и ожидается, что эта технология оживит большое количество отложенных ресурсов.

III. Динамика рынка: сильный спрос, высокий рост экспорта

3.1 Экспорт экологически чистых обогатителей в январе - феврале вырос более чем на 40%

По последним данным Главного таможенного управления, в январе - феврале 2025 года экспорт обогатительных материалов из Китая достиг 278 миллионов долларов США, увеличившись на 31% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Среди них объем экспорта экологически чистых продуктов (сульфат тиосульфана, тиопревина и т. Д.) вырос на 42% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года, что составляет 37% от общего объема экспорта, достигнув рекордного максимума за тот же период.

Основные экспортные рынки：

3.2 Сохранение высокого внутреннего спроса на экологически чистые концентраты

По данным Китайской ассоциации промышленности цветных металлов, в январе - феврале 2025 года объем внутреннего рынка обогатителей составил около 740 млн. юаней, что на 8,2% больше, чем в предыдущем году. В том числе:

Основные тенденции: Общая доля экологических категорий достигла 29,7%, увеличившись почти на 4 процентных пункта по сравнению с концом прошлого года.

3.3 Колебания цен на сырье

Стоимость передачи:: С марта пять отечественных предприятий по обогащению выпустили уведомление о корректировке цен, традиционные продукты цианида натрия подняли цены на 3 - 6%, экологические продукты из - за технических премий еще не последовали.

IV. Динамика предприятий: стратегическое сотрудничество и расширение производственных мощностей

4.1 Создание совместной лаборатории Zijin Mining и Чжуннаньского университета

12 марта Zijin Mining и Чжуннаньский университет подписали соглашение о стратегическом сотрудничестве, чтобы совместно создать « Объединенную лабораторию по извлечению золота и зелени». Лаборатория сосредоточится на экологически чистых фармацевтических решениях, таких как высокомышьяк, высокоуглеродные и мелкозернистые пакеты, которые трудно обрабатывать на золотых приисках, первый этап исследований и разработок стоимостью 50 миллионов юаней.

4.2 Компания по производству экологически чистых лекарственных препаратов

18 марта Chifeng Gold Communication объявила о стратегическом участии в 120 миллионов юаней в экологически чистом обогатительном предприятии в провинции Цзянсу, владея 25% акций. Обе стороны будут совместно разрабатывать специальную формулу сульфата тиосульфата для высокомедного золоторудного месторождения во Вьентьяне (Лаос) с целью повышения коэффициента извлечения сопутствующего золота с 82% до более чем 89%.

4.3 Shandong Gold запускает программу оптимизации зеленой цепочки поставок

15 марта Shandong Gold выпустила « План оптимизации цепочки поставок зеленых обогатительных материалов», основное содержание которого включает:

• Коэффициент замещения цианида натрия на существующих шахтах 30% к 2026 году и 50% к 2028 году

• В новом проекте приоритет отдается таким экологически чистым препаратам, как сульфат тиосульфана и мочевина.

• Создание системы оценки ESG поставщиков с 2026 года

4.4 Международные химические гиганты ускоряют трансформацию

• Сольви10 марта объявлено о выделении 120 млн евро на строительство в Бельгии научно - исследовательского центра по обогащению биотоплива

• BASF:: Подписание 14 марта меморандума о стратегическом сотрудничестве с компанией & lt; & lt; Барик Голд & gt; & gt; в целях содействия применению сульфатной технологии на шахтах в Африке

• КолинПриобретение бразильской компании по производству экологически чистых лекарственных препаратов 20 марта расширит долю рынка Южной Америки

• Ашлан: Объявление о выходе из традиционного бизнеса цианида натрия, полный переход к экологически чистым обогатительным агентам

V. Региональное наблюдение: ключевые сканирования рынка

5.1 В Узбекистане стартовал тендер на безцианистое золото

16 марта Навоийский горнодобывающий комбинат Узбекистана объявил тендер на строительство двух новых золотых приисков с безцианистой технологией общей мощностью обработки 8 миллионов тонн в год. В тендерной документации четко оговаривается выбор сульфата тиосульфана или системы тиомерсала, которая, как ожидается, высвободит около 12 000 тонн / год потребностей в экологически чистых препаратах.

В Гане построят первый в Западной Африке золотой рудник без цианида

21 марта китайская инженерная компания и правительство Ганы подписали рамочное соглашение, в соответствии с которым планируется инвестировать 450 миллионов долларов США в строительство первой крупной золотодобывающей шахты в Западной Африке, использующей процесс « адсорбции серомочевины + смолы » с проектным объемом обработки 5 миллионов тонн в год и, как ожидается, будет введена в эксплуатацию в 2027 году.

5.3 Централизованное высвобождение спроса на реконструкцию медных и золотых рудников в Чили

Национальная медная компания Чили объявила 14 марта, что в течение следующих трех лет она инвестирует 300 миллионов долларов США в преобразование всех процессов обогащения, содержащих медь, в сульфатную систему. По оценкам, только в этом случае потребность в сульфатах тиосульфана возрастет примерно на 30 - 40000 тонн в год.

VI. Перспективы отрасли: три основные тенденции определяют будущее направление

6.1 Тенденция I: ускорение замещения на основе политики

По мере ужесточения политики на основных рынках, таких как ЕС, Китай и Африка, выход традиционного цианида натрия будет опережать ожидания. Ожидается, что к 2028 году доля мирового рынка экологически чистых концентратов увеличится с нынешних 25% до более чем 40%. Политические дивиденды будут сосредоточены на ведущих технологических компаниях с достаточной производительностью.

6.2 Тенденция II: технологические маршруты к интеграции

Одному технологическому маршруту трудно справиться со сложными и изменчивыми свойствами руды, « предварительная обработка + экологически чистое выщелачивание», « био - химическая связь», « флотация - выщелачивание синергии» и другие многотехнологические схемы интеграции станут основным направлением. Компании с интегрированными техническими возможностями получат более высокую вязкость клиентов.

6.3 Тенденция III: ускорение локализации цепочек поставок

С централизованным высвобождением спроса на экологически чистые фармацевтические препараты в новых золотодобывающих районах и наложением внимания стран на безопасность ключевых цепочек поставок полезных ископаемых, локализованное производство обогатителей станет тенденцией. Ожидается, что в ближайшие 3 - 5 лет китайские фармацевтические компании ускорят распределение производственных мощностей в Центральной Азии, Африке, Южной Америке и других местах.

Заключение: Использование стратегических возможностей в период & quot; окна перемен & quot;

Горнообогатительная промышленность находится в критическом переходном периоде. Экологическое регулирование, итерация технологий, рыночный спрос, модель конкуренции четыре силы меняют отраслевую карту.

Для фармацевтических компаний, чтобы понять темп политики, прорваться через ключевые технологии и глубоко культивировать ключевые рынки, будет ключом к победе в будущем. Для горнодобывающих компаний выбор обогатителей переходит от « соображений себестоимости» к « стратегическим решениям» - это не только определяет текущую экономику, но и влияет на будущие возможности соблюдения и пространство для устойчивого развития.

Выбор лекарства - это выбор будущего. 在这场深刻的行业变革中，唯有主动应变者，方能行稳致远。