Depuis 2025, le secteur mondial des agents de concentration minière connaît une profonde transformation. Dans le contexte multiple de la neutralité carbone axée sur les objectifs, de la généralisation des idées d'investissement ESG et de la dégradation croissante des ressources minérales, la voie technologique, le paysage du marché, la logique concurrentielle des agents de concentration sont redéfinis. Cette publication vous permettra de suivre rapidement les dernières évolutions du secteur.

I. politiques et réglementation: le seuil vert mondial continue de s’élever

1.1 L'UE propose d'inclure le cyanure dans la liste des substances extrêmement préoccupantes du règlement REACH

L’agence européenne des produits chimiques (ECHA) avance dans le processus législatif visant à inclure le cyanure de sodium dans l’annexe XIV du règlement REACH (liste des substances autorisées), selon des sources internes à l’industrie. Une fois adoptées, les entreprises de raffinage d'or utilisant du cyanure dans l'UE seront soumises à des autorisations strictes et les entreprises non autorisées n'auront pas accès à l'or produit à partir de cyanure en dehors de l'UE.

Analyse d'impact: les principaux centres mondiaux de raffinage de l'or (comme la Suisse) accéléreront le dépistage des fournisseurs en amont pour leur demander de fournir des preuves vérifiables de production sans ou à faible teneur en cyanure. Cela aura un effet de conduction sur la sélection des agents de concentration dans les principales régions productrices d'or telles que l'Amérique du Sud, l'Afrique et d'autres.

1.2 modernisation des normes de construction des mines vertes en Chine

L'indicateur national d'évaluation de la construction de mines vertes (édition 2025), publié par le Ministère des ressources naturelles au début de 2025, a ajouté le « taux de remplacement des matières premières toxiques et nocives du processus de concentration» comme critère d'évaluation de base. Exiger un taux de remplacement du cyanure d'au moins 30% pour les nouvelles mines d'or, avec un objectif de plus de 50% d'ici 2028.

Réactions du marché: de nombreux nouveaux projets d'exploitation aurifère au Xinjiang, en Mongolie intérieure et dans d'autres régions ont fait du programme de concentré écologique une option prioritaire au stade de la recherche, et la demande de sulfates et d'agents composites respectueux de l'environnement a considérablement augmenté.

1.3 signature conjointe de la Déclaration andine sur l'exploitation minière verte par les trois pays d'Amérique du Sud

Les ministres des mines du Pérou, du Chili et de l’argentine ont signé une déclaration en février 2025, dans laquelle ils se sont engagés à réduire de 40% l’utilisation de cyanure dans les zones écologiquement sensibles des sites miniers d’ici 2030 et à mettre en place un mécanisme régional de reconnaissance mutuelle de la certification des concentrés respectueux de l’environnement. Cette décision affectera les zones minières des Andes, qui représentent plus de 30% de la production mondiale de cuivre et d'or.

II. Percées technologiques: les agents de nouvelle génération entrent dans la voie rapide de la commercialisation

2.1 La technologie Glycine - tipping réalise une vérification industrielle de 100 tonnes

La technologie de lixiviation de Glycine développée par l'Université australienne Curtin en collaboration avec une mine d'or en Australie occidentale a réussi à atteindre un fonctionnement continu et stable après 18 mois d'essais industriels. La technologie utilise des acides aminés de qualité alimentaire comme agent de lixiviation et est totalement sans cyanogène, avec des taux de lixiviation allant jusqu'à 88 - 92% pour les minerais oxydés et partiellement sulfurés.

Évaluation de l'industrie: salué comme « la technologie de jacquard la plus proche de la protection de l'environnement ultime», bien que le coût actuel soit encore plus élevé que la méthode de cyanuration, la pleine compétitivité est attendue d'ici 3 à 5 ans avec la maturation de la production à l'échelle et la technologie de récupération des sous - produits.

2.2 La technologie de stabilisation du thiosulfate réalise des percées clés

Le puzzle « mauvaise stabilité, facile à décomposer» qui a longtemps perturbé le système de thiosulfate a pris un tournant. La technologie des « Stabilisants complexants » mise au point par une société canadienne de technologie peut prolonger la demi - vie des thiosulfates de plus de cinq fois dans des environnements complexes en solution, tout en réduisant les pertes par volatilisation de l'ammoniac.

Progression de l'application: la grande mine de cuivre et d'or du Chili, qui produit 30 tonnes d'or par an, a été entièrement rénovée, le système de thiosulfate utilisant une nouvelle technologie a atteint un taux de récupération d'or de 91,5%, l'utilisation de cyanure a été réduite à zéro et les coûts annuels de gouvernance environnementale ont été réduits à plus de 8 millions de dollars.

2.3 La technologie de couplage biolixiviation - lixiviation chimique entre en phase pilote

Le « procédé d'extraction d'or couplé biochimiquement » mis au point par l'Institut Mintek d'Afrique du Sud en collaboration avec Anglo American utilise des bactéries thermophiles extrêmes pour le prétraitement de l'or sulfuré réfractaire, suivi d'une lixiviation avec de faibles concentrations d'agents environnementaux. Les données pilotes ont montré un taux de récupération total de 83% pour un concentré d'or extrêmement difficile à traiter contenant 17 g / t d'arsenic, soit une amélioration de 28 points de pourcentage par rapport aux procédés traditionnels.

2.4 premiers résultats de la conception moléculaire des agents auxiliaires de l'IA

Une entreprise chinoise de concentration de minerai de tête a coopéré avec l'Université Tsinghua pour établir un modèle de prédiction de la performance moléculaire des concentrés basé sur l'apprentissage en profondeur. Grâce au criblage à haut débit de plus de 3 000 molécules candidates, un capteur spécial pour une mine d'or à oxydation de boue élevée dans le Yunnan a été développé avec succès, augmentant le taux de récupération des essais industriels de 5,7% et réduisant la consommation d'agent de 22%.

Iii. Dynamique du marché: configuration de l'offre et de la demande et mouvements des prix

3.1 La demande de concentrés écologiques prend la tête

Selon les statistiques de l'Association chinoise de l'industrie des métaux non ferreux, la taille totale du marché national des concentrateurs d'or en 2024 est d'environ 4,2 milliards de yuans, en hausse de 6,2% par rapport à l'année précédente. Parmi eux:

• Marché traditionnel du cyanure de sodium: hausse de 2,1%, part de marché réduite de 82% à 78%

• Marché des concentrés écologiques / à faible toxicité: hausse de 28%, part de marché de 18% à 22%

• La part des concentrés écologiques devrait dépasser 25% en 2025

3.2 Les fluctuations des prix des matières premières influent sur la structure des coûts

Influencée par les fluctuations des prix mondiaux de l'énergie et des prix des matières premières chimiques de base, l'industrie des concentrés de minerais est soumise à des pressions sur les coûts:

3.3 disposition de la capacité accélérée de l'entreprise principale

• Cyanate chimique: investissement de 800 millions de yuans dans la construction d'une base de production annuelle de 50 000 tonnes de concentrés respectueux de l'environnement en Mongolie intérieure, la principale série de thiosulfates, la production de Q1 est prévue pour 2026.

• Iris chimie: acquisition d'ecogold, une société australienne spécialisée dans la technologie des agents écologiques, pour l'obtention d'une licence mondiale exclusive pour sa technologie Glycine - tipping.

• JinYi, Shandong:: coopération stratégique avec Purple Gold Mining pour le développement conjoint d'un agent spécial destiné à la mine de cuivre et d'or à haute teneur en cuivre du Congo (or), dont les 2 000 premières tonnes ont été expédiées.

• BASF: annonce du retrait d'une partie des activités traditionnelles de cyanure de sodium et du passage à la recherche et au développement de concentrés biosourcés, avec un lancement commercial prévu d'ici 2027.

3.4 déséquilibre régional de l'offre et de la demande

L'Afrique, l'Asie centrale et d'autres régions productrices d'or émergentes ont connu une croissance rapide de la demande de concentrés respectueux de l'environnement, mais la capacité d'approvisionnement locale est insuffisante, créant une dépendance à l'importation. En 2024, les exportations chinoises de concentrés minéraux vers l'Asie centrale ont augmenté de 37% par rapport à l'année précédente, la part des produits respectueux de l'environnement dépassant 50% pour la première fois.

Iv. Dynamique des entreprises: restructuration des fusions et acquisitions et coopération technique active

4.1 Purple Gold Mining prend une participation dans une entreprise de recherche et développement d'agents environnementaux

La plate - forme d'investissement de Purple Gold Mining a pris une participation stratégique de 120 millions de yuans dans une entreprise de recherche et développement de concentrateurs écologiques à Xiamen, avec une participation de 25%. Les deux parties établiront conjointement un « laboratoire conjoint d'extraction verte d'or difficile à traiter», axé sur les solutions d'agents environnementaux pour les mines à haute teneur en arsenic et en carbone.

4.2 Shandong Gold et les universités co - construisent un centre de recherche et développement de concentrateurs

Shandong Gold Group a signé un accord de coopération avec l'Université chungnan pour construire conjointement un « Centre de recherche et développement de potions vertes pour la métallurgie de sélection de l'or», avec l'intention d'investir 50 millions de yuans sur trois ans pour développer une série de potions dédiées ciblant les ressources en or du Centre profond de la région de Jiaodong.

4.3 Les géants miniers internationaux poussent à l'écologisation de la chaîne d'approvisionnement

Barrick Gold a publié son Guide d’approvisionnement durable 2025, qui exige que tous les fournisseurs de concentrants fournissent des rapports d’empreinte carbone certifiés par une tierce partie d’ici 2027 et accordent la priorité à l’approvisionnement en produits certifiés « un avenir sans toxicité ». Rio Tinto, pour sa part, a annoncé que son nouveau projet donnera la priorité à un procédé de concentration sans cyanure.

4.4 accélération de l'élaboration des normes de l'industrie

Commandé par le Ministère de l'industrie et de l'industrie, le projet de spécification technique pour l'évaluation des produits de conception verte Gold Concentrator, dirigé par l'Association chinoise de l'or, a terminé le projet de demande de commentaires et devrait être officiellement publié au deuxième semestre de 2025. Les normes imposeront des exigences quantitatives sur la toxicité, la biodégradabilité, la teneur en métaux lourds, etc. des agents de concentration.

V. Perspectives d'avenir: trois tendances façonnent le nouveau paysage de l'industrie

5.1 tendance 1: passer de « l’offre de produits » à la « solution »

Les entreprises leaders sont en train de passer d'un simple producteur de produits pharmaceutiques à un prestataire de services à chaîne complète « diagnostic du minerai - formulation personnalisée - Optimisation des processus». Les entreprises capables de fournir une solution « une mine, une poignée» prendront l'initiative de la concurrence.

5.2 tendance 2: la diversité des voies technologiques coexiste

Au cours des 5 à 10 prochaines années, le marché des concentrés minéraux présentera un paysage diversifié:

• Le cyanure traditionnel occupera toujours une part dans les mines simples, les projets de rénovation existants

• Les thiosulfates deviennent dominants dans le domaine des mines de cuivre élevées

• La thiourée conserve son avantage dans le domaine des mines contenant du carbone et de l'arsenic

• Glycine, halogènes, etc. progressivement promus dans les zones sensibles à l'environnement

• La biotechnologie comme une percée continue à long terme

5.3 tendance 3: les attributs verts deviennent un élément compétitif Central

Au fur et à mesure que des politiques telles que le mécanisme de régulation de la frontière du carbone (cbam) progresseront, l '« empreinte carbone» et l' « empreinte environnementale» des concentrateurs deviendront des indicateurs centraux des décisions d'achat, tout comme le prix, la performance. Les entreprises disposant de données environnementales sur l'ensemble du cycle de vie recevront une prime de marché.

Conclusion: la fenêtre de transition se rétrécit

L'industrie des agents de concentration minière se trouve à un carrefour crucial de transformation. Les entreprises qui peuvent saisir avec précision les tendances technologiques, mettre en place activement des pistes vertes, lier en profondeur les clients de la mine, gagneront la première place dans une nouvelle vague de Shuffle de l'industrie.

Pour les entreprises minières, le choix d'un concentrateur n'est plus une simple décision d'achat, mais une proposition stratégique concernant la compétitivité, les coûts de conformité et la capacité de développement durable au cours de la prochaine décennie. Choisir quelle potion, c'est choisir quel avenir.