L'industrie minière des concentrés de minerais est en train d'accélérer le changement sous l'impulsion multiple des politiques, de la technologie et des marchés. Le marché du cyanure de sodium traditionnel continue de se contracter et les agents respectueux de l'environnement accélèrent leur substitution sous la double impulsion des dividendes politiques et de l'optimisation des coûts. L'Asie centrale, l'Afrique de l'Ouest et d'autres régions émergentes de production d'or ont concentré la demande et les entreprises de tête ont accéléré la mondialisation. Cette publication vous permet de passer en revue les principales tendances et tendances récentes.

I. politiques et réglementation: le seuil vert mondial continue d’augmenter

1.1 L'UE propose d'inclure le cyanure dans la liste des substances autorisées

Au début du mois de mars, l’agence européenne des produits chimiques (ECHA) a publié un bulletin proposant d’inscrire le cyanure de sodium à l’annexe XIV (liste des substances autorisées) du règlement REACH. Une fois adoptées, les entreprises de raffinage d'or utilisant du cyanure dans l'UE seront soumises à une procédure d'approbation stricte et les entreprises non autorisées ne pourront pas recevoir d'or provenant de l'extérieur de l'UE.

Impact de l'industrie: les principaux centres mondiaux de raffinage de l'or (Suisse, Royaume - Uni) accéléreront le dépistage des fournisseurs en amont pour leur demander des preuves vérifiables de production sans ou à faible teneur en cyanure. Cela conduira directement à la sélection des agents de concentration dans les principales régions productrices d'or telles que l'Amérique du Sud, l'Afrique et d'autres.

1.2 nouvelles exigences de substitution d'agents dans l'indicateur chinois d'évaluation de la construction de mines vertes

Le 12 mars, le Ministère des ressources naturelles a publié la note révisée de l'indicateur national d'évaluation de la construction de mines vertes (édition 2025), ajoutant le « taux de remplacement des matières premières toxiques et nocives du processus de concentration» comme critère d'évaluation de base. Exiger un taux de remplacement du cyanure d'au moins 30% pour les nouvelles mines d'or, avec un objectif de plus de 50% d'ici 2028.

Réactions du marché: plusieurs nouveaux projets d'exploitation aurifère dans le Xinjiang, la Mongolie intérieure, le Gansu et d'autres endroits ont fait du programme de concentré écologique une option prioritaire dans la phase de recherche, la demande de thiosulfate et d'agents composites respectueux de l'environnement a considérablement augmenté.

1.3 Les trois pays d'Afrique de l'Ouest unissent leurs efforts pour réduire les émissions de cyanure

Le 18 mars, les ministres des mines du Ghana, du Mali et du Burkina Faso ont signé à Accra un accord dans lequel ils s'engagent à réduire de 35% l'utilisation de cyanure dans les zones minières d'ici 2030 et à mettre en place un mécanisme régional de reconnaissance mutuelle de la certification des concentrés respectueux de l'environnement. L'Afrique de l'Ouest est une importante région productrice d'or dans le monde, une décision qui libérera des dizaines de milliers de tonnes de demande de substitution d'agents environnementaux.

1.4 Interdiction de nouveaux projets de cyanuration en Indonésie

Le 22 mars, le Ministère indonésien de l'énergie et des mines a publié le décret ministériel n ° 15 interdisant les nouveaux projets de sélection d'or utilisant la méthode de cyanuration à compter du 1er janvier 2026. L'Indonésie est le quatrième producteur mondial d'or, ce qui aura un impact sur les plans d'investissement locaux de plusieurs sociétés minières internationales.

II. La frontière technologique: plusieurs voies pour réaliser des percées clés

2.1 Le coût du levage de Glycine se rapproche pour la première fois de la méthode de cyanuration

La société australienne greengold a publié ses derniers chiffres le 15 mars, sa technologie de Glycine - tipping a été continuellement optimisée et le coût de la tonne d'agent minéral a été réduit à 2,6 $, l'écart avec la méthode de cyanuration (environ 2,4 $) a été réduit à 0,2 $. Il s'agit de la première percée substantielle au niveau des coûts de la technologie depuis la recherche et le développement.

Détails techniques：

• Couverture des bénéfices grâce à la récupération des sous - produits de cuivre, coût net réel réduit de 0,4 $

• Taux de lixiviation stable à 88 - 91%, comparable à la méthode de cyanuration

• Les résidus peuvent être remblayés directement sans traitement spécial anti - infiltration

Évaluation de l'industrie: cela signifie que la technologie Glycine - tipping est déjà compétitive pour la commercialisation et devrait être rapidement déployée dans les zones sensibles à l'environnement, les mines de cuivre élevées et d'autres scénarios au cours des 3 à 5 prochaines années.

2.2 La technologie de stabilisation du thiosulfate réalise une nouvelle percée

Cyplus Canada Inc. A lancé le 17 mars un stabilisant thiosulfate de quatrième génération qui prolonge la demi - vie d'un agent dans une solution circulante de 72 à 280 heures tout en réduisant la volatilisation de l'ammoniac de 80%.

Résultats de l'application: dans l'application industrielle d'une certaine mine de cuivre et d'or à haute teneur en cuivre (Cu 2,3%) au Chili, la consommation d'agent unique est passée de 2,8 kg / t à 1,5 kg / t, le taux de lixiviation de l'or est resté supérieur à 91% et le coût annuel de l'agent économisé est supérieur à 4 millions de dollars.

2.3 Les technologies de couplage biochimique entrent dans la phase préparatoire à l'industrialisation

La technologie de « prétraitement thermophile + lixiviation de thiourée », développée par le Mintek Research Institute en Afrique du Sud en collaboration avec Anglo American, a été mise à l'essai dans une mine d'or à haute teneur en arsenic au Ghana. Les données montrent:

• Récupération totale: 85,6% (méthode originale de cyanuration 53%)

• Temps de traitement: 7 jours de prétraitement + 6 heures de lixiviation

• Taux de stabilisation de l'arsenic: 99,6%, normes environnementales pour les résidus miniers

Planification de la commercialisation: le lancement de la première usine de démonstration industrialisée est prévu pour 2026, avec un volume de traitement annuel de 1 million de tonnes.

2.4 Une équipe chinoise met au point des inhibiteurs spécialisés pour les mines d'or contenant de l'arsenic

"Arsenic Mineral Selective inhibitor", développé conjointement par l'Université de Chubu et Shandong Gold, a été validé en laboratoire. Pour les sulfurations à haute teneur en arsenic (as 3 - 8%), l'agent peut inhiber l'arsenic dans les résidus pendant la phase de flottation, réduisant la teneur en arsenic du concentré d'or de 2,5% à moins de 0,3%, créant ainsi les conditions d'une lixiviation environnementale ultérieure.

Perspectives d'application: nos réserves d'or à haute teneur en arsenic sont d'environ 2 000 tonnes, et la technologie promet de maintenir en vie une grande quantité de ressources en attente.

Iii. Dynamique du marché: forte demande, forte augmentation des exportations

3.1 Les exportations de concentrés écologiques ont augmenté de plus de 40% en janvier - février

Selon les dernières données de l'administration générale des douanes, les exportations chinoises de concentrés miniers ont atteint 278 millions de dollars en janvier - février 2025, en hausse de 31% par rapport à l'année précédente. Parmi eux, la valeur des exportations de produits respectueux de l'environnement (thiosulfate, thiourée, etc.) a augmenté de 42% par rapport à l'année précédente, représentant 37% du total des exportations, un nouveau record historique pour la même période.

Principaux marchés d'exportation：

3.2 La demande intérieure de concentrés écologiques demeure élevée

Selon les statistiques de l'Association chinoise de l'industrie des métaux non ferreux, la taille du marché national des concentrés minéraux en janvier - février 2025 est d'environ 740 millions de yuans, en hausse de 8,2% par rapport à l'année précédente. Parmi eux:

Tendances clésLa part combinée de la catégorie environnementale a atteint 29,7%, en hausse de près de 4 points de pourcentage par rapport à la fin de l'année dernière.

3.3 prix élevé des matières premières

Conduction des coûts: depuis mars, cinq entreprises nationales de concentration de minéraux ont publié un avis de modification des prix, les produits traditionnels de type cyanure de sodium ont augmenté leurs prix de 3 à 6%, les produits écologiques n'ont pas été suivis en raison de la prime technique.

Iv. Dynamique de l'entreprise: coopération stratégique et expansion de la capacité

4.1 Purple Gold Mining Co - construit un laboratoire commun avec l'Université South Central

Le 12 mars, Purple Gold Mining et l'Université South Central ont signé un accord de coopération stratégique pour construire conjointement un « laboratoire conjoint d'extraction verte de l'or». Le laboratoire se concentrera sur les solutions d'agents environnementaux pour les mines d'or difficiles à traiter à haute teneur en arsenic, en carbone et en particules fines, avec un premier financement de recherche et développement de 50 millions de yuans.

4.2 Chifeng Gold prend des participations dans des entreprises d'agents environnementaux

Le 18 mars, l'annonce aurifère de Shifeng a pris une participation stratégique de 120 millions de yuans dans une entreprise de concentrés de minéraux respectueux de l'environnement du Jiangsu, avec une participation de 25%. Les deux Parties développeront conjointement une formule spéciale de thiosulfate pour la mine d'or à haute teneur en cuivre de Vientiane Mining (Laos), dans le but d'augmenter le taux de récupération de l'or associé de 82% à plus de 89%.

4.3 Shandong Gold lance un programme d'optimisation de la chaîne d'approvisionnement verte

Le 15 mars, Shandong Gold a publié son « Plan d'optimisation de la chaîne d'approvisionnement en concentrés verts», qui comprend les éléments clés suivants:

• Taux de remplacement du cyanure de sodium dans les mines existantes jusqu'à 30% en 2026 et jusqu'à 50% en 2028

• Nouveaux projets priorité aux agents environnementaux tels que le thiosulfate, la thiourée

• Mise en place d’un système d’évaluation ESG des fournisseurs à mettre en œuvre à partir de 2026

4.4 Les géants internationaux de la chimie accélèrent leur transformation

• Solvay: annonce le 10 mars d’un investissement de 120 millions d’euros dans la construction d’un Centre de recherche et développement de concentrés biosourcés en Belgique

• BASF: signature d'un Protocole de coopération stratégique avec barrick Gold le 14 mars pour faire progresser conjointement l'application de la technologie des sulfates dans les mines africaines

• Clarine: 20 mars acquisition d'une entreprise brésilienne d'agents de protection de l'environnement, expansion de la part de marché en Amérique du Sud

• Yashran: annonce du retrait des activités traditionnelles de cyanure de sodium et d'un passage complet au secteur des concentrés respectueux de l'environnement

V. Observations régionales: analyse des marchés clés

5.1 L'Ouzbékistan lance un appel d'offres pour une mine d'or sans cyanure

Le 16 mars, le Consortium minier ouzbek stanavoi a publié un appel d'offres proposant la construction de deux nouvelles mines d'or utilisant un procédé sans cyanure, d'une capacité de traitement annuelle totale de 8 millions de tonnes. Les documents d'appel d'offres exigent explicitement l'option d'un système de thiosulfate ou de thiourée, qui devrait libérer environ 12 000 tonnes / an de la demande d'agents environnementaux.

5.2 Le Ghana construit la première mine d'or sans cyanure en Afrique de l'Ouest

Le 21 mars, une société d'ingénierie chinoise a signé un accord - cadre avec le Gouvernement ghanéen, prévoyant d'investir 450 millions de dollars dans la construction de la première grande mine d'or d'Afrique de l'Ouest utilisant le processus d'adsorption de thiourée + résine, avec un volume de traitement annuel de 5 millions de tonnes et une production prévue pour 2027.

5.3 libération centralisée des besoins de modification des mines de cuivre et d'or au Chili

La Société nationale du cuivre du Chili a annoncé le 14 mars qu'elle investirait 300 millions de dollars au cours des trois prochaines années pour transformer tous ses procédés de concentration de minerai contenant du cuivre et de l'or en un système de thiosulfate. On estime que cela seul ajoutera environ 30 à 40 000 tonnes de sulfates supplémentaires par an.

Perspectives de l'industrie: trois tendances dominantes pour l'avenir

6.1 tendance 1: accélération de la substitution axée sur les politiques

Avec le resserrement des politiques sur les principaux marchés tels que l'UE, la Chine, l'Afrique, etc., le retrait du cyanure de sodium traditionnel dépassera les attentes. La part de marché mondiale des concentrés écologiques devrait passer d'environ 25% actuellement à plus de 40% d'ici 2028. Les dividendes politiques seront concentrés sur les entreprises de tête à la pointe de la technologie et à capacité suffisante.

6.2 tendance 2: la voie technologique vers la convergence

Une seule voie technologique a du mal à faire face aux propriétés complexes et changeantes du minerai, des options de fusion Multi - techniques telles que « prétraitement + lixiviation écologique», « couplage bio - chimique», « synergie flottation - lixiviation» deviendront courantes. Les entreprises dotées de capacités technologiques intégrées obtiendront une adhérence client plus élevée.

6.3 tendance 3: la localisation de la chaîne d’approvisionnement accélère

Avec la libération concentrée de la demande d'agents environnementaux dans les zones de production d'or émergentes, superposant l'importance accordée par les pays à la sécurité de la chaîne d'approvisionnement des minéraux clés, la production localisée d'agents de concentration deviendra une tendance. Il est prévu que dans les 3 à 5 prochaines années, les entreprises pharmaceutiques chinoises accéléreront la mise en place de la capacité en Asie centrale, en Afrique, en Amérique du Sud, etc.

Conclusion: saisir les opportunités stratégiques de la fenêtre de changement

L'industrie des concentrés miniers se trouve dans une période critique de transition. La réglementation environnementale, l'itération technologique, la demande du marché et le paysage concurrentiel sont les quatre forces qui remodèlent le paysage de l'industrie.

Pour les entreprises pharmaceutiques, saisir le rythme de la politique, percer les technologies clés, cultiver profondément les marchés clés, sera la clé pour gagner l'avenir. Pour les entreprises minières, le choix des concentrateurs passe de « considérations de coût» à « décisions stratégiques» – qui déterminent non seulement l’économie du moment, mais ont également un impact sur la capacité de conformité future et l’espace de développement durable.

Choisir quelle potion, c'est choisir quel avenir. 在这场深刻的行业变革中，唯有主动应变者，方能行稳致远。